JPMorgan Chase y Citigroup están entre los que financian la compra de los activos de refinación y distribución en Argentina de Royal Dutch Shell por parte de Raizen. La energética brasileña tomará US$600 millones de una línea de crédito de US$850 millones obtenida a través de un acuerdo sindicado cerrado a principios de este año, señaló una de las fuentes. Crédit Agricole, Mitsubishi UFJ Financial Group y Bank of Nova Scotia participaron en el préstamo junto con JPMorgan y Citigroup. Raizen obtuvo además préstamos bilaterales de firmas como BNP Paribas, Bank of Nova Scotia y Crédit Agricole.
Raizen, que compró los activos de Shell como parte de su expansión en América Latina, consideraba también emitir un bono para financiar la transacción, pero decidió retrasar la oferta debido a la incertidumbre política antes de las elecciones presidenciales brasileñas, afirmó una persona cercana a la decisión. La compañía aún prevé vender el bono cuando las condiciones del mercado internacional lo permitan y puede usarlo para refinanciar préstamos bancarios, explicó la fuente. Los préstamos tienen vencimientos de cinco a siete años.
Shell puso a la venta los activos argentinos el año pasado como parte de un plan de desinversión de US$30.000 millones orientado a reducir deuda luego de adquirir BG Group. Raizen desembolsará US$916 millones por los activos: pagó US$100 millones en abril, US$370 millones el 1 de octubre y los US$446 millones restantes los cancelará de aquí a diciembre de 2019. El acuerdo se cerró el lunes, según un comunicado de la compañía, empresa conjunta entre Shell y Cosan en Brasil.
Las operaciones de Shell en Argentina incluyen una red de 645 estaciones de combustible con ventas cercanas a 6.000 millones de litros anuales y una participación de mercado de alrededor de 20%. Raizen es el mayor productor de azúcar y etanol del mundo y el segundo mayor distribuidor de combustible de Brasil. Ya controla más de 6.000 estaciones de servicio de la marca Shell y distribuye unos 25.000 millones de litros de combustible en Brasil, que representan alrededor de una cuarta parte del mercado, según el sitio web de la compañía.
